關(guān)于37號文外匯登記，辦理37號文有什么作用？
37號文的全稱是：《國家外匯管理局關(guān)于境內(nèi)居民通過特殊目的公司境外投融資及返程投資外匯管理有關(guān)問題的通知》（匯發(fā)[2014]37號）。而37號文登記，指的是境內(nèi)居民個(gè)人的境外投資外匯登記。
1、解決境內(nèi)居民在境外持股合規(guī)性的問題
中國人在境外投資或持股有諸多限制的，舉個(gè)例子：外匯管理規(guī)定，原則上不允許中國自然人在境外投資。
在現(xiàn)有的外匯管理體系下，37號文是中國自然人唯一的、合法合規(guī)地持有境外公司股份的方法。
2、解決境外融資和返程投資合規(guī)性的問題
返程投資通俗來講，是指中國籍的個(gè)人或企業(yè)在境外投資之后，又回到中國境內(nèi)投資了一家外商投資企業(yè)。在外匯管理局的規(guī)定下，這家外商投資企業(yè)會被認(rèn)定為特殊性質(zhì)的外商投資企業(yè)，即“返程投資企業(yè)”。
在這個(gè)過程中，外商投資企業(yè)在辦理境內(nèi)外匯登記和銀行賬戶的時(shí)候，必須聲明自己是返程投資企業(yè)，否則會面臨虛假申報(bào)帶來處罰的風(fēng)險(xiǎn)。
對于這種境外架構(gòu)中有中國自然人的情況，則需要中國自然人完成相應(yīng)的境外投資的合規(guī)手續(xù)，即37號文登記，才能順利完成外商投資企業(yè)外匯登記中的“返程投資企業(yè)”標(biāo)識。
3、打通境內(nèi)居民境外投資資金調(diào)回通道
中國境內(nèi)居民在境外的投資，如果產(chǎn)生資本項(xiàng)下收益，不管是分紅還是交易變現(xiàn)，未來資金調(diào)回時(shí)如果要將收益拿回境內(nèi)，進(jìn)行外匯申報(bào)也需要提供已經(jīng)完成的37號文登記文件。
因此，簡而言之，在境外融資上市架構(gòu)中，所有在境外架構(gòu)中持有股份的中國籍自然人都需要辦理37號文登記保證外匯合規(guī)，主要包括以下三類人：
1.中國企業(yè)創(chuàng)始人；
2.中國企業(yè)的其他中國籍自然人股東；
3.中國企業(yè)上市前的ESOP激勵(lì)已行權(quán)員工。
